掌握勝率和盈虧比之間的關系將決定您的交易結(jié)果,。在高勝率的支撐下,，相對較低的盈虧比仍能保持盈利，但如果勝率相對較低,，則必須以較高的盈虧比來彌補,。理論上，這兩方面的改進可以保持交易穩(wěn)定和盈利,，但不幸的是,，兩者之間存在負相關關系,。
勝率與盈虧比關系圖
一般情況下,，勝率的提高必然導致盈虧比的下降，比如短線高頻交易,；而盈虧比的提高必然導致勝率下降,，比如增加持倉信心和時間，忽略短期價格波動,。那么如何在兩者之間找到一個平衡點來維持交易系統(tǒng)的正常預期值呢,？如何在兩者相互制約和平衡的基礎上選擇進場時機并控制止損和止盈區(qū)間？這些就是我今天想和大家分享的內(nèi)容,。
什么是勝率,？
是一定筆數(shù)交易中盈利次數(shù)占總次數(shù)的比例。例如,，如果有10筆交易,，7筆盈利，3筆虧損,，那么勝率為70%,。
什么是盈虧比？
它是一定交易次數(shù)后每筆盈利訂單的平均盈利點與虧損訂單的平均虧損點的比率。
現(xiàn)在,，我們首先要了解一下勝率的規(guī)則：
規(guī)則一：短線交易勝率無限接近50%,；
首先，這條規(guī)則必須排除中長期交易者,。中長期交易者通過嚴格控制出手次數(shù),，可以達到70%到80%甚至更高的準確率。我擁有多年的交易經(jīng)驗,，包括在過去的一年中使用了4種不同的交易策略進行短線交易操作,。其中三種交易策略已被交易數(shù)百次。最終勝率在50%左右,，沒有超過60%的,。另外，由于某個策略只有少量符合交易策略條件的交易,，因此無法構成足夠的參考價值,，而被忽略。
其次,，拉長長期周期,，我們對那些提倡短線、波段交易的大V,、博主,、銷售人員進行長期觀察，那些吹噓自己或彼此交易的人,。準確率可以非常高,。事實證明，長期統(tǒng)計很難達到高勝率,。
為什么他們敢說他們的模型勝率高,？而很多散戶甚至觀察了一兩周或者一兩個月就相信了？
原因是,，排除做時差報告的大V,，確實有人能在極少數(shù)內(nèi)達到89%的準確率10，但是這些人只是告訴你或者選擇性的讓你看到他們準確率高的時間段,，因為有時候他們的準確率可能只有20%到30%,。隨著時間的推移，短線或搖擺球員的準確度可以用一張圖來表示：
勝率和交易數(shù)量圖
我們可以看到,，對于極少數(shù)的操作,，短期玩家的勝率可能會特別高或者特別低，但長期準確率仍然會在50%左右波動貿(mào)易,。很多人只是有目的地或者有選擇地讓別人在短時間內(nèi)看到自己準確率很高的階段,，從而聲稱自己的模型勝率極高。這樣的說法只有不成熟的新手或者自己被自我驗證偏差搞糊涂的時候才會相信。稍加科學思考就可以證明,，大多數(shù)短期勝率都無限接近50%,。因為大V老師只是想讓別人在短時間內(nèi)看到他們的正確操作。時間長了,，眼睛稍微亮一點的投資者就應該明白這里所說的交易系統(tǒng)的第一條規(guī)則：關于勝率,。為什么大多數(shù)專家和散戶的平均勝率實際上徘徊在50%左右。
規(guī)則二：控制擊球次數(shù)是提高精準度的唯一方法
回到上圖——耐心和克制可以讓交易者減少操作和持倉的頻率,，增加到一個大概率獲勝的周期,！當市場沒有明顯的趨勢或波動時，或者在一定時間內(nèi)因運氣不好而頻繁止損時,，交易者就會停止交易或減少交易,。我們絕對能感受到獲勝概率很低的市場周期。關鍵是要善于反思自己的情緒,，監(jiān)控自己的思想,。
反過來可以增加倉位和操作頻率，勝率達80%,；所以稍微提高勝率的方法只有一個：耐心等待并善于減少操作次數(shù),。
規(guī)則三：出手前追求高盈虧比永遠比追求勝率更重要
例如：
在股市交易中，我們看中了一只好股票,，在相對較低的時候買入,，設置5個點的止損，在預期目標盈利15個點的時候賣出,。本方案盈虧比：15/5=3,；然后每次遇到這樣的機會我們就進行交易。只要保證10筆交易平均賺取3筆利潤,，賺錢就不難了,。
止損：57=35點,；止盈：153=45點,；凈利潤：45-35=10分。
但如果我們把勝率和盈虧比顛倒過來呢,？勝率保持70%,，盈虧比1:3。經(jīng)過計算,，可以得到結(jié)果：
止損：153=45點,；止盈：57=35點；凈利潤：35-45=-10點,。
凈虧10分,。由此不難看出，一味追求高勝率并不是明智之舉。與其試圖讓自己的進場更加準確,，不如用小的勝率來換取盈虧比的提升,。勝率和盈虧在交易中缺一不可。
如果交易者在出手之前追求較高的盈虧比,，交易數(shù)量自然會減少,，因為追求高于3:1的盈虧機會，尤其是5:1和10:1本身就需要長期的耐心和耐心,。如果你等待,，它可能會發(fā)生。
對于散戶來說,，沒有比抓住一只翻十倍的股票,，或者抓住幾次翻倍股票的機會更簡單的方法了。這是把盈虧比發(fā)揮到極致的表現(xiàn),。
大多數(shù)高手靠的不是勝率,，而是盈虧比?！澅鹊暮诵氖且粋€大多數(shù)人都知道但不執(zhí)行的理念：控制和減少損失,，讓利潤飛翔！
通過比較,，我們現(xiàn)在知道,，交易模型成功的關鍵是盈虧比。但很少有人愿意堅持記錄每次操作后的盈虧比,，只追求每筆交易的成功率,。
沒有盈虧比概念和原則的交易不能算是一個成熟完整的交易體系。輸贏的概率完全取決于自己的感覺,，這意味著沒有執(zhí)行原則來約束自己,，這與賭博沒有什么不同。賭博的最終結(jié)果就是輸錢,。
盈虧比的第一個難點是止損位的正確設置,。
因為止損的原則是——證明你的判斷是錯誤的！止損分為空間止損,、時間止損和低于預期止損,。但大多數(shù)人設置的止損都是錯誤的，于是就會出現(xiàn)“一賣就漲”或者“不賣就跌”的神奇現(xiàn)象,。
第二難點：利潤目標如何計算,？
在這個市場上，分析師最喜歡做的就是給出預測的方向和目標,，甚至提出各種邏輯和理由來證明自己的正確性,。他們永遠不會厭倦,！然而，幾乎沒有人能夠完全預測上漲或下跌,，甚至上漲或下跌的位置,。但我們至少可以通過不斷學習幫助自己制定交易計劃，依靠合理的技術系統(tǒng),，利用合理的基本面和技術分析來提高判斷能力和標準,，用自己的系統(tǒng)標準來跟蹤價格趨勢和拐點的變化。并提高你的勝率,！
這里只提兩個如何提高盈虧比的訓練思路：
一：每次入市前,，問問自己，“做錯了會損失多少,？做對了會賺多少錢,？”然后記錄每次操作完成后的盈虧比。
二：嚴格管理倉位,，遵循一個原則：——,，每筆交易的倉位與盈虧比例成正比。
當然,，這里值得提醒的是,，長期穩(wěn)定盈利的交易系統(tǒng)最難的不是一年賺三倍，而是三年復利翻倍,。對于新手來說,，首先學會如何控制損失永遠比追求暴利更重要。如果我們不深刻認識這一點,，整天盲目跟隨別人的交易,，遭受長期損失只是時間問題。追求高盈虧比的機會總是難得,。只有通過長期學習,，提高認知，學會控制情緒和管理資金頭寸,，遵循適合自己的交易策略,，將知行合一，堅持長期執(zhí)行,，當遇到高利潤機會時-虧損率,，通過正確的交易策略才有可能攫取巨額利潤。
